Afin Brokers, a.s. - Situace na US akciových trzích ze dne 10.5.2006

Úterní obchodní den na Wall Street se vyznačoval poněkud smíšeným tradingem, neboť oba hlavní indexy DJIA a Nasdaq Composite skončily na opačných koncích a tudíž blue chips US trhů a převážně technologický sektor nešly společně ve stejných kolejích. Na sektor technologií měl zřejmě vliv tzv. profit warning (varování zisku za 1. Q. t.r.) od firmy Dell Inc. (DELL) a další výhled hospodaření společnosti. V oblasti blue chips naopak znovu došlo k nárůstu indexu DJIA a zisky způsobily nastavení indexu na nové šestileté maximum. Samozřejmě, že ovšem zásadní pro trh je nyní více než pravděpodobná změna benchmarkové úrokové sazby overnight banking rate (tzv. FED Funds) o dalších 25 basis points na již celých 5,0 % p.a. Uvedená záležitost se bude řešit dnes ve 20,15 hod.SEČ na meetingu Federal Open Market Committee (FOMC) FED a je široce očekávána její bezproblémová realizace.

Dále je třeba zmínit nepřehlédnutelnou situaci na komoditních trzích na burze NYMEX, kde se cena zlata dostala poprvé od října 1980 nad hranici 700 USD za trojskou unci, konkrétně se zlato cenově vyšplhalo až na 701,50 USD za trojskou unci (+21,60 USD, resp. +3,2%). Důvodem jsou obavy z vývoje konfliktu v Iránu a rovněž dopad oslabení dolaru. Stejně tak se „dařilo“ ceně ropy, která se zastavila při closingu na kursu 70,90 USD za barel (+1,13 USD) a to rovněž v důsledku situaci s Iránem.

Hlavní akciové indexy US trhů jsou tak před středečním tradingem na těchto stavech:

Blue chips index Dow Jones Industrial Average je na úrovni 11639,77 bodů (+55,23 bodů, resp. +0,5%) a dá se říci, že se index již přiblížil ke své historické hranici (tzv. all-time high) ve výši 11722,98 bodů. Tentokrát skupina TOP 3 obsahuje tyto akcie: General Motors (GM), Caterpillar (CAT) a AIG, zatímco na druhé straně se skupina FLOP 3 skládá z titulů Hewlett-Packard (HPQ), 3M (MMM) a Johnson and Johnson (JNJ).

Technologický index Nasdaq Composite se nachází na hodnotě 2338,25 bodů (-6,74 bodů, resp. -0,3%).

Širší index Standard and Poor´s 500 se takřka nepohnul z místa a má hladinu 1325,14 bodů (+0,48 bodů).

Zobchodované objemy na burzách byly průměrné a na NYSE se tak zobchodovalo celkem 1,51 mld kusů akcií a na Nasdaq to bylo celkem 1,87 mld kusů akcií.

Sektorově vyjádřeno, došlo k posílení v odvětví internetů, aerolinek, ropných služeb, energií a zlatařských firem, naopak se tolik nedařilo sektorům polovodičů, biotechnologií a stavebnictví.

Na trhu státních dluhopisů se benchmarkový titul 10Y Treasury Note kursově zastavil na hodnotě 95 7/32 % nominální hodnoty (-4/32 % nominální hodnoty) s výnosem 5,13 % p.a..

Na forexových trzích se cross rates EUR/USD dostalo na hranici 1,2750 a JPY/USD bylo na hranici 111,10.

Podle ekonomického kalendáře nás dnes čekají tyto makroekonomické ukazatele: stav zásob ropy a derivátů zní – Crude Inventories k datu 5.5. t.r., dále Treasury Budget za duben 06 s očekávanou cifrou 116,5 mld USD a nakonec to bude velmi důležitý výstup z jednání FOMC FED s doprovodným komentářem k úrokové politice FED.

Afin Brokers, a.s.

Ing J. Stoulil