Je kukuřice zralá na sklizeň?
V dnešním článku bych se rád podíval na komoditu pod tickerem ZC, tedy kukuřici. Co nám prozradí COT, sezonalita, poptávka a cenová akce?
Graf kukuřice, měsíční time frame – rovnovážné pásmo
Při obchodování komodit je důležitý celkový kontext trhu, ke kterému patří analýza od vyšších časových rámců. Kukuřice se pohybuje v rovnovážném pásmu mezi hodnotami 300 až 420. Posledních několik let je kukuřice v daném pásmu spokojená a nelze si nevšimnout postupného stlačování ceny. V minulosti (roky 2007 a 2009) předvedla kukuřice z daného pásma razantní pohyby vzhůru.
Graf kukuřice, týdenní time frame – stlačování ceny a tvorba trianglů
Na kukuřici se rýsuje dlouhodobější obchod na dlouhou stranu (ukážeme si později), vstupovat do trhu nyní by ale nebylo podloženo cenovou akcí, která na kukuřici prozatím nepřišla.
COT – nákupy producentů a prodeje velkých spekulantů
Důvodem, proč jsem si dnes k analýze vybral kukuřici, je právě tento obrázek. Producenti (zelená křivka) jsou extrémními kupci, vnímají tedy komoditu jako levnou. Producenti byli takto vyhrocenými kupci naposledy v roce 2013.
Velcí spekulanti jsou však stále silnými prodejci a tlačí cenu komodity níže. Z tohoto pohledu je zapotřebí hledat další signály, které by podpořily možný nákup. Pro potvrzení růstu bych potřeboval vidět alespoň utlumení prodejů ze strany velkých spekulantů.
Poptávka a sezonalita
Posledními střípky do skládanky jsou poptávka po komoditě a sezonalita.
Poptávka po
kukuřici je stále slabá a pro větší růst budeme potřebovat vidět zájem o
komoditu. Stejně jako ve svíčkovém grafu i zde můžeme zakreslit klesající
trendovou linii a počkat na break, který potvrdí zájem o vyšší ceny.
Vzhledem k pětiletému a patnáctiletému průměru je cena kukuřice levnější (modrá křivka je pod červenou i zelenou křivkou). Před sebou máme značně nejisté období a nelze se z tohoto pohledu přiklonit na stranu long, či short.
Kukuřice je další zajímavou komoditou pro dlouhodobější sledování, aktuálně by byl vstup do obchodu příliš riskantní.
Tento článek má pouze informativní a edukativní charakter. V žádném případě neslouží jako investiční či obchodní doporučení.
BOSSA
Makléřský dům polské banky ochrany životního prostředí zabývající se obchodováním na devizových, komoditních a akciových trzích. Na českém trhu působí od roku 2012, kde nabízí 130 investičních nástrojů, měny, komodity a akciové indexy. Bossa podléhá dohledu České národní banky ale i polské KNF.
Více informací na: www.bossa.cz
Poslední zprávy z rubriky Komodity:
Přečtěte si také:
Prezentace
02.05.2024 SCHLIEGER loni zaznamenal čtyřnásobný nárůst...
30.04.2024 Tesla po špatných výsledcích roste, Meta po...
Okénko investora
Mgr. Timur Barotov, BHS
Diverzifikace v době koncentrovaných akciových trhů – výzkum Goldman Sachs
Miroslav Novák, AKCENTA
Michal Brothánek, AVANT IS
Petr Lajsek, Purple Trading
Olívia Lacenová, Wonderinterest Trading Ltd.
Jakub Petruška, Zlaťáky.cz
Za 1. čtvrtletí roku 2024 rozšířila ČNB „zlatý poklad“ o dalších téměř 5 tun
Ali Daylami, BITmarkets
Jiří Cimpel, Cimpel & Partneři