Podílové fondy v cílové rovince roku 2012 – v čele Turecko s Indií

Do konce roku 2012 stále zbývá několik týdnů, již nyní lze však odhadovat, které podílové fondy budou v konečném zúčtování patřit mezi ty nejvýkonnější.  U akciových podílových fondů jsou v cílové rovince v čele podílové fondy investující na tureckém a indickém akciovém trhu, u dluhopisových fondů se pak daří nejlépe evropským dluhopisům.

Akciové podílové fondy – záře nad Tureckem a Indií

Stáhne evropská dluhová krize Turecko ke dnu nebo ne? Na tuto otázku již známe odpověď. Ne. Turecku a jeho ekonomice se nejenže podařilo evropské dluhové vlnobití ustát, ale dokonce se mu daří v tomto prostředí i dále růst, zejména díky včasné diverzifikaci vývozu (který meziročně roste o desítky procent) směrem k zemím severní Afriky a Blízkého východu. To co vás asi zajímá více než růst samotného HDP je růst akciových indexů, právě ty vám totiž vydělávají peníze. Takže, turecký index XU100 v tomto roce posílil již o 43 % a dále roste. I díky tomu jsou to právě akciové podílové fondy investující na tureckém akciovém trhu, které v tomto roce vykazují největší nárůsty svých kurzů, tím pro letošní rok nejvýkonnějším akciovým podílovým fondem je pak ESPA Stock Istanbul se výkonností 48,86 %, tzn. s výkonností převyšující výkonnost samotného indexu. Podobný „kousek“ se pak podařil také podílovému fondu Equity FundTurkey z dílny KBC AM, který v tomto zhodnotil investice svých podílníků o 47,42 %.

Mohou rozvíjející se země růst i bez zahraničního kapitálu nebo ne? V případě Indie ne. Představitelům nejlidnatější země světa tak nezbývalo než začít s ekonomickými reformami a s aplikací opatření chránících zahraniční investory a jejich kapitál. Výsledek? Na letišti v Novém Dillí se to již zase hemží zahraničními investory a akciový index NIFTY si za tento rok připsal již 23,5 %. I v případě akciových podílových fondů investujících na indickém akciovém trhu se několika z nich podařilo překonat index, jsou to HSB Indian Equity s výkonností 36,18 % a Amundi Equity India s výkonností 32,10 %

Nejvýkonnější akciové podílové fondy za rok 2012 (k 30.11.2012)

Pozn. k 30.11.2012, u každého fondu byla vybrána pouze jedna jeho třída

 Poražení roku 2012? V případě akciových podílových fondů to zatím vypadá na ty investující do akcií těžařských společností a japonských akcií.

Celkově lze průběžné výsledky akciových podílových fondů za tento rok hodnotit jako velmi dobré, kladné výkonnosti vykazuje více jak 90 % z nich, vydělat šlo i více jak 40 %, prodělat naopak nešlo více jak 15 %.

Dluhopisové podílové fondy – vydělává se v střední a východní Evropě

Dluhy jsou v tomto roce tématem č.1, ať již jde o evropskou dluhovou krize, americký dluhový strop, japonské rekordní zadlužení či české dluhopisy pro občany.

Z mediální masáže by se mohlo zdát, že dluhopisům je radno vyhnout se obloukem. Opak je však pravdou, jsou to právě dluhopisy, konkrétně pak korporátní dluhopisy, které v tomto roce patří mezi jedny z nejlepších investic vůbec. Právě korporátní dluhopisy totiž generují poměrně solidní výkonností (více jak 6 %), při riziku menším, než jaké známe u akcií, a to i v nepřehledné politické a ekonomické situaci (tedy přesně to, co nyní zažíváme). I v dluhopisech tak šlo vydělat pořádný „balík“ peněz. Tím vůbec nejvýkonnějším dluhopisovým podílovým fondem je v cílové rovince roku 2012 Conseq Invest dluhopisů nové Evropy (26,30 %), který těží z poměrně nízké míry zadlužení států střední a východní Evropy, jejich rostoucí bezpečnosti a stále zajímavých výnosů. Druhý v pořadí, Bond Central Europe je na tom podobně, jen výkonnost je již znatelně nižší (21,22 %).

Nejvýkonnější dluhopisové podílové fondy (k 30.11.2012)

Pozn. k 30.11.2012, u každého fondu byla vybrána pouze jedna jeho třída