Objemy poskytnutých hypoték rostou s klesajícími sazbami

Úrokové sazby, které začaly strmě stoupat od poloviny roku 2021, začínají po stabilizaci nad úrovní 6 % konečně klesat. Dle statistik EMA dat poklesla úroková sazba hypotečních úvěrů v červnu 2023 o 4 bazické body na 5,86 %. Stejná sazba přitom platí pro nově poskytnuté i refinancované hypotéky.  Pro srovnání, reportuje Swiss Life Hypoindex při sazbě 6,30 za totožný měsíc stejný trend při poklesu o 2 p.b. Další klesání potvrdil Swiss Life Hypoindex i na zveřejněných červencových datech, kdy průměrná nabídková sazba klesla na 6,24 %.

Za posledních 12 měsíců se tak poskytlo na počet (4 774) i celkový objem (13,97 mld. Kč) nejvíce hypotečních úvěrů. Klesající sazby se totiž přímo promítají do klesajících měsíčních splátek. Na hypotečním úvěru v celkové sumě 3,5 milionu Kč sjednaného do 80 % odhadní ceny nemovitosti se splatností na 25 let a průměrné nabídkové sazbě 6,24 % p. a. se v červenci snížila suma měsíční splátky o 127 korun na 23 068 korun. Lze již takovou změnu považovat za zásadní a usuzovat z ní trend? 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Obrázek 1 Vývoj Swiss Life Hypoindex. Zdroj Hypoindex.cz

„Na to, aby šlo z vývoje za poslední měsíce odvodit dlouhodobý trend je příliš brzy. V případě, že sazby budou klesat ještě alespoň další 3 měsíce, o trendu už by šlo hovořit. Zásadní otázkou je teď velikost klesání, které stále není velké. Jednáme o pouhých 0,06 % a sazby napříč bankovním sektorem jsou poměrně vysoce rozptýlené. Tuto změnu tudíž mohla zapříčinit 1 nebo 2 banky, které udělaly významnější snížení sazeb. Jestli se toho ostatní banky chytí, zůstává otázkou,“ uvádí Radoslav Jusko, Senior Risk Manager ve společnosti RONDA INVEST.

Zásadní jsou sazby ČNB. Ta, když sazby ponechá, nic významného komerční banky nezmůžou. S ohledem na to, že ECB sazby zvýšila, je spíš pravděpodobné, že ČNB bude muset výši sazeb ponechat, aby nedocházelo k tlaku na českou korunu. Spotřebitelé samozřejmě snižování sazeb vidí rádi, ale i přes zrušení DSTI ukazatele Českou národní bankou zůstávají splátky nabízených hypoték vysoké, pro běžné lidi téměř nedostupné.