Investice | 20.12.2024 07:39:21

Ranní shrnutí (20.12.2024)

Globální trhy se po jestřábím postoji Fedu ke snížení sazeb 2025 obchodovaly opatrně a většina asijských indexů zaznamenala prudké týdenní ztráty. Signál Fedu o pouhých dvou potenciálních sníženích sazeb v příštím roce, oproti dřívějším očekáváním čtyř, vyvolal širokou náladu na snížení rizika. Americké futures rozšířily ztráty poté, co Kongres zamítl Trumpem podporovaný návrh zákona o výdajích, což vyvolalo obavy z uzavření trhu.
Japonské indexy Nikkei a TOPIX se vymykaly regionálnímu trendu a vzrostly o 0,2 % navzdory silnějším než očekávaným údajům o listopadovém indexu spotřebitelských cen. Guvernér BOJ Ueda zachoval holubičí tón a naznačil, že ke zvýšení sazeb může dojít později v roce 2025. Jádrová inflace zůstala nad 2% cílem, centrální banka však zdůraznila, že před jakýmikoliv změnami politiky bude sledovat jarní mzdová jednání.
Čínská centrální banka ponechala základní úrokové sazby beze změny, jednoleté LPR na úrovni 3,1 % a pětileté na úrovni 3,6 %. Čínské trhy vykázaly odolnost a zaznamenaly menší týdenní ztráty než regionální trhy v souvislosti s rostoucí důvěrou v plány Pekingu na zvýšení fiskálních výdajů v roce 2025. Omezený prostor pro měnovou politiku PBOC v důsledku oslabení jüanu posiluje očekávání zvýšených fiskálních stimulů.
Dolar vzrostl na dvouleté maximum 108,43, přičemž těžil z vyšších amerických sazeb. Jen oslabil na 157,11 za dolar, což vyvolalo „znepokojené“ reakce japonských představitelů, kteří varovali před možnou intervencí. Ministr financí Kato výslovně uvedl obavy z „jednostranných a prudkých pohybů“ vyvolaných spekulanty.
Ceny ropy zamířily k týdenním ztrátám přes 2 %, přičemž cena ropy Brent dosáhla 72,47 USD a WTI 68,99 USD. K obavám z poptávky přispěla prognóza společnosti Sinopec, podle níž by čínský dovoz ropy mohl dosáhnout vrcholu do roku 2025. Společnost JPMorgan předpovídá v roce 2025 přebytek na trhu s ropou ve výši 1,2 milionu barelů denně s odkazem na silný růst nabídky mimo OPEC+.
Zlato se ustálilo poblíž jednoměsíčního minima na úrovni 2 596 USD a je nastaveno na 2% týdenní pokles, když trhy vstřebávají jestřábí výhled Fedu. Drahý kov čelil tlaku kvůli posílení dolaru a sníženým očekáváním ohledně snížení sazeb, přičemž futures nyní oceňují pouze snížení o čtvrt procentního bodu v roce 2025.
Kongres čelí potenciálnímu uzavření vlády poté, co v poměru 174-235 hlasů zamítl Trumpem podporovaný návrh zákona o výdajích. Návrh zákona, který by na dva roky pozastavil platnost dluhových limitů, čelil odporu fiskálních konzervativců v rámci Republikánské strany. Financování vlády vyprší o půlnoci z pátku na sobotu, což hrozí narušením prázdninového cestování a federálních služeb.
Společnost Starbucks čelí stupňujícím se odborářským akcím, neboť organizace Workers United oznámila stávky ve velkých městech USA, které by mohly do 24. prosince zasáhnout stovky obchodů. Odborová organizace, která zastupuje více než 10 000 baristů, se odvolává na nevyřešené otázky týkající se mezd, personálního obsazení a rozvrhu práce, a to navzdory devíti jednáním, která se konala od dubna.
Společnost Berkshire Hathaway během tří dnů zvýšila svůj podíl ve společnosti Occidental Petroleum nákupem za 409 milionů dolarů, čímž posílila sázku Warrena Buffetta na energetický sektor. Japonská centrální banka zveřejnila kritické hodnocení stimulační politiky bývalého guvernéra Kurody, v němž konstatovala její omezenou účinnost při změně psychologie spotřebitelů a varovala před možnými trvalými vedlejšími účinky.
Kryptoměny zakončí týden v červených číslech. Bitcoin klesá o necelá 2 % na 96 600 USD, zatímco Ethereum ztrácí 3 % na 3368 USD.

X-Trade Brokers

X-Trade Brokers (XTB) je mezinárodní brokerský dům, který poskytuje profesionální podmínky pro obchodování CFD na forex, indexy, komodity, kryptoměny a pro investování do akcií a ETF. Své služby neustále zdokonaluje, o čemž svědčí řada mezinárodních ocenění a potvrzují to i tuzemská ocenění Broker roku a Forex broker roku, získaná opakovaně na Investičním summitu MoneyExpo. Pro své klienty nabízí XTB poskytuje profesionální obchodní platformy MetaTrader 4 a xStation 5 s integrovanou kalkulačkou, bezplatné vzdělávání, 24h zákaznickou podporu, bezplatné vzdělávání a denní zpravodajství z finančních trhů.

Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 76 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků.