(Kurzy.cz)
Levi Strauss – legendární značka se již brzy vrátí na burzu
Již loni na podzim proskočily na trhu zprávy, že by legendární americký výrobce džínového oblečení Levi Strauss & Co. mohl vstoupit na burzu, kde se jeho akcie v letech 1971 až 1985 již obchodovaly. Včera již firma podala na Komisi pro cenné papíry a burzy (SEC) prvotní prospekt, ve kterém indikuje získat prostřednictvím primární emise (IPO) na 100 mil. USD, tedy v přepočtu téměř 2,3 mld. Kč.
Pokud finální prospekt nezmění zmiňovanou částku, bude se nakonec jednat o menší transakci, než se zřejmě nejprve uvažovalo. Před pár měsíci se totiž neoficiálně hovořilo dokonce o částce 600-800 mil. USD. Současní majitelé, potomci rodiny Levi Strauss, si tak nejspíše chtějí ve firmě ponechat výraznější podíl. Připomenout lze, že firmu již před necelým půl stoletím na burzu uvedli. Tehdy si přišli pro 50 mil. USD, což ve své době z transakce učinilo jednu z největších primárních nabídek. Potomci Leviho Strausse se nicméně po zhruba 14 letech rozhodli učinit firmu opět soukromou, došlo tedy k zpětnému převzetí.
Kořeny Levi Strauss sahají až do roku 1853, kdy v době zlaté horečky bavorský stejnojmenný imigrant otevřel v Kalifornii velkoobchod s textilním zbožím. Později následovalo spojení s jedním z pravidelných zákazníků, když si nechali patentovat vynález – pracovní kalhoty, jejichž kapsy byly zpevněny kovovými nýty. Dnes firma provozuje také značky Dockers, Denizen či Signature By Levi Strauss. Celosvětově zaměstnává zhruba 15 100 lidí.
Příjmy v přepočtu za 127 miliard korun
Alespoň podle rostoucích příjmů společnosti jsou produkty firmy, kterými tedy dávno nejsou již jen legendární „Levisky“, nadále žádané. Levi Strauss má fiskální období nastaveno ke konci listopadu, resp. tak za rok 2018 dosáhla příjmů 5,58 mld. USD. Meziročně se jednalo o 14 % růst, o rok dříve firma vykázala zvýšení příjmů o 8 %.
I přes rostoucí příjmy byl čistý zisk Levi Strauss v posledních třech letech poměrně stabilní. Loni vzrostl o necelé 2 mil. USD na 283,1 mil. USD (6,5 mld. Kč), tedy na 0,73USD/akcii. Firma od roku 2008 pravidelně majitelům vyplácí dividendu. Z loňského roku hodlá letos rozdělit dvakrát po 55 mil. USD. Zatímco první várku získají jen současní vlastníci, když rozhodné datum bylo 8. února, druhá část připadne již i dalším akcionářům, kteří do akcií Levi Strauss zainvestují. Rozhodné datum pro nárok je totiž plánováno na 5. října.
Zmínit lze také celkovou zadluženost firmy, která se například oproti roku 2011 snížila o téměř polovinu na 1,05 mld. USD. Tzv. leverage ratio tak díky i ziskovosti za 8 let kleslo z 3,8 násobku na 1,5 násobek.
Termín a parametry IPO
Kdy konkrétně se primární emise uskuteční, včetně konkrétních jejich parametrů, zatím nebylo zveřejněno (hovoří se však o úvodu jara). Není tak zatím ani jasné, kolik k současným 376 milionům vydaných akcií (třídy A) Levi Strauss přibude. Získané prostředky z IPO plánuje Levi Strauss využít pro běžné firemní účely, včetně provozních či investičních výdajů. Otevřenu si firma nechává i cestu k akvizicím, nicméně žádnou nyní nemá v hledáčku.
Každopádně prospekt k IPO naznačuje, že transakce by kromě prodeje nových akcií měla obsahovat i část akcií od stávajících akcionářů. Těch lze, díky i akciově zainteresovanému managementu, nyní napočítat na více jak dvě desítky.
Závěrem snad jen pro úplnost doplnit, že akcie Levi Strauss zlákala pod svá křídla burza NYSE, kde by se měly obchodovat pod poměrně logickým tickerem „LEVI“. Kromě nošení džín Levis se tak příznivcům značky brzy otevře možnost vlastnit i akcie samotné společnosti. Dosud mají jen nepřímou možnost, resp. v Tokiu se obchodují akcie tamní pobočky Levi Strauss K.K.
Poslední zprávy z rubriky Akcie ve světě:
Přečtěte si také:
Prezentace
26.04.2024 Historie a vývoj vodovodních baterií: Od...
25.04.2024 Pobřeží Egejského moře - ideální tip na všechny...
24.04.2024 Výsledková sezóna: Jak se daří výrobcům čipů a...
Okénko investora
Olívia Lacenová, Wonderinterest Trading Ltd.
Dlouho očekávaná událost ze světa kryptoměn. Přinese další halving bitcoinu nová maxima?
Štěpán Křeček, BHS
Petr Lajsek, Purple Trading
Ali Daylami, BITmarkets
Michal Brothánek, AVANT IS
Miroslav Novák, AKCENTA
Spotřebitelská inflace v eurozóně odeznívá, pro služby to však úplně neplatí
Jiří Cimpel, Cimpel & Partneři
Jakub Petruška, Zlaťáky.cz