Stručné shrnutí US trhů dne 9.11.11

Středeční obchodní den skončil zásadním poklesem hlavních indexů US trhů a trading zaznamenal nejhorší jednodenní ztrátu za cca 2 měsíce. Tedy jednoznačně negativní seance, která má svůj původ ve zhoršujících se fiskálních a finančních podmínkách eurozóny, kdy roli Řecka (které stále nemá nového premiéra a veškerá připravená záchranná opatření se tím zpožďují) přebírá Itálie.

Averze k riziku je na trhu značná, zejména když výnosy italských státních dluhopisů v případě 10-ti leté splatnosti překročily kritickou a neudržitelnou hranici 7%. Financování resp. obsluha státního dluhu s takovými náklady prostě není možná. Navíc se jedná o podobnou úroveň výnosů dluhových instrumentů, která přivedla Řecko, Irsko a Portugalsko k žádosti o pomoc (bailout) ze strany EU. Nejistota nadále pramení z toho, kdo po schválení rozpočtu v italském parlamentu nahradí Berslusconiho, který slíbil po tomto  legislativním aktu odstoupit.

Nejhorším sektorem byl včera finanční segment, který zaznamenal zhruba 5% ztrátu. Nicméně se dá říci, že pokles se odehrál napříč celým trhem.

Hlavní US akciové indexy zakončily session následovně: DJIA 11780,90 bodů (-3,2%), Nasdaq Composite 2621,65 bodů (-3,88%) a SP 500 1229,10 bodů (-3,67%). Projevem poklesu je značný nárůst indexu volatility VIX na CBOE (tzv. index strachu) na hodnotu 36,16 USD, tj. +8,68 USD, resp. +31,59%.

Na komoditních trzích dochází dnes zejména u zlata ke korekci předchozích hodnot, když cena na COMEX je 1756,60 USD za trojskou unci (tj. cca -34 USD). Ropa na NYMEX je na kursu 95,37 USD za barel. Na forexu jsou cross rates EUR/USD na hranici 1,3519, tedy apreciace dolaru. Toto posílení USD je v návaznosti na agresivní prodeje a zvýšenou volatilitu, rovně ž to způsobilo na dluhopisovém trhu pokles benchmarkového titulu 10Y Treasury Note pod hranici 2%, konkrétně 1,979%.

Z dnešních makrodat lze uvést položky úvodní požadavky v nezaměstnanosti s číslem 400 tis., dále exportní a importní ceny, stav obchodní bilance (oček. deficit -45,8 mld. USD) a říjnový pohled na státní rozpočet s předpokladem schodku -105 mld. USD.

Na asijských trzích se obchodování také nedaří a Nikkei Average skončil -2,91%, HangSeng je -5,22% a Shanghai Composite skončil -1,80%.

Indikace US futures zatím v úvodu v lehkých plusech a DJIA je +13 bodů, Nasdaq 100 +5,25 bodů a SP 500 +2,40 bodů.