Fed včera snížil sazby o 50 bb na 5 % a oznámil agresivní cyklus uvolňování politiky - Ranní shrnutí (19.09.2024)

• Fed včera snížil sazby o 50 bazických bodů na 5 % a oznámil poměrně agresivní cyklus uvolňování politiky, což akciové trhy zpočátku potěšilo, ale setkaly se s protipohybem a Wall Street včerejší seanci uzavřela mírným poklesem. Dnes však zisky amerických indexů po převrácení zrychlily a US500 vzrostl o téměř 30 bodů na 5734 bodů.
• Jak naznačuje bodový graf, bankéři FEDu odhadují, že do konce roku 2024 dosáhne americká sazba 4,4 % (dříve se očekávalo 5,1 %). Pro rok 2025 FED předpokládá medián 3,4 %, přičemž předchozí odhad činil 4,1 %. Jednoznačně nižší, než se očekávalo. Proti snížení hlasoval pouze jeden člen Fedu.
• Předseda Fedu Powell na tiskové konferenci signalizoval, že spotřeba je vůči vyšším sazbám téměř odolná, a to i přes šířící se inflaci. V důsledku toho je velmi pravděpodobné měkké přistání napříč americkou ekonomikou, aniž by došlo k vážným ztrátám na trhu práce. Navíc některé holubičí výroky Powella zdůraznily, že Fed je připraven podpořit trh práce, pokud dojde k nějakému oslabení, a je zcela odhodlán udržet jeho stav na současné úrovni.
• Asijská seance skončila velmi solidním růstem čínských i japonských akciových indexů, přičemž futures na Nikkei (JAP225) a Hang Seng (HK.cash) si připsaly 1,8 %, resp. 2 %. USDJPY se obchoduje nad úrovní 142,7, když americký dolar oslabuje, což podporuje náladu na japonském akciovém trhu.
• Měnový pár AUDUSD posílil po údajích z australského trhu práce; nezaměstnanost zůstala beze změny na 4,2 %, což je v souladu s prognózami, a změna zaměstnanosti dosáhla 47,5 tis. oproti 26 tis. prognózám a 58,1 tis. předchozím údajům. Zároveň však změna zaměstnanosti na plný úvazek vykázala pokles o více než 3 tis. oproti červencovému nárůstu o 60,5 tis.
• HDP Nového Zélandu za 2. čtvrtletí trhy nepřekvapil, když vykázal anualizovaný pokles o -0,5 % oproti prognóze -0,5 % a růstu o 0,5 % v 1. čtvrtletí. Mezičtvrtletně klesl o -0,2 % oproti očekávanému poklesu o -0,4 % a růstu o 0,1 % v 1Q 2024.
• EURUSD si udržuje značnou část včerejších zisků a obchoduje se nad úrovní 1,112. Zlato ustoupilo z úrovně kolem 2 600 USD za unci, ale stále se pohybuje poblíž 2 560 USD, podpořeno oslabením dolaru; stříbro získává 2 %. Výnosy desetiletých dluhopisů se aktuálně pohybují kolem 3,71 %. Na vlně optimismu z Wall Street posilují i kontrakty na evropské akciové indexy; DE40 se obchoduje téměř o 0,6 % a EU50 roste o více než 0,8 %.
• Investoři dnes čekají na rozhodnutí Bank of England, které by mohlo zvýšit volatilitu na GBPUSD kolem 13:00; ve stejnou dobu bude o sazbách rozhodovat také turecká CBRT (podle trhů se očekává, že obě banky ponechají sazby beze změny). Ve 14:30 bude zveřejněna změna počtu žádostí o podporu v nezaměstnanosti z USA a regionální index Philly Fed, zatímco v 16:00 se dozvíme spotřebitelský sentiment v USA podle Conference Board.

AUDUSD (D1 interval)

Zdroj: xStation5

X-Trade Brokers

X-Trade Brokers (XTB) je mezinárodní brokerský dům, který poskytuje profesionální podmínky pro obchodování CFD na forex, indexy, komodity, kryptoměny a pro investování do akcií a ETF. Své služby neustále zdokonaluje, o čemž svědčí řada mezinárodních ocenění a potvrzují to i tuzemská ocenění Broker roku a Forex broker roku, získaná opakovaně na Investičním summitu MoneyExpo. Pro své klienty nabízí XTB poskytuje profesionální obchodní platformy MetaTrader 4 a xStation 5 s integrovanou kalkulačkou, bezplatné vzdělávání, 24h zákaznickou podporu, bezplatné vzdělávání a denní zpravodajství z finančních trhů.

Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 76 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků.