Stručné shrnutí US trhů dne 14.3.13 – pro DJIA osmý rekord v řadě

Čtvrteční obchodování znovu potvrdilo současný pozitivní trend US akciových trhů, které čerpají energii pro růst především z pokračujících stimulačních akcí centrální banky Federal Reserve Bank (FED). Ta nadále realizuje plánovanou aktivitu na trhu formou kvantitativního uvolňování QE3 a působí tak podpůrně na ekonomickou realitu USA. Nakonec srovnání kondic ekonomik eurozóny a USA je poměrně evidentní… Tento rozdíl je jasný i investorům, kteří tak těží nadále z kladného trendového scénáře trhů.

Pokud k tomuto faktu ještě přidáme včerejší výsledek makrodat, musí z toho jasně vyplynout další nárůst indexů a v případě blue chips indexu DJIA i posunutí rekordního zápisu closingové hodnoty.

Ukazatele z makrosféry tak byly reportovány ve složení úvodní požadavky v nezaměstnanosti Initial Claims s číslem 332 tis. (pokles o 10 tis.) vs. očekávání 350 tis. a pokračující požadavky činí 3,024 mil. vs. předpoklad 3,103 mil. Index výrobních cen PPI za únor vykázal růst o 0,7% oproti předpokladu 0,6% (v jádrové podobě to bylo 0,2% dle odhadu). Běžný účet platební bilance za 4.Q. zaznamenal deficit -110,4 mld. USD vs. očekávání -112,3 mld. USD.

Ze sektorů se dařilo energiím a technologiím, zatímco poněkud zaostaly tituly zdravotní péče.

Hlavní US akciové indexy (zejména DJIA) tudíž znovu posunuly své hodnoty do podle technické analýzy ještě neprozkoumaných výšin a disponují těmito stavy: DJIA 14539,14 bodů (+0,58%), Nasdaq Composite 3258,93 bodů (+0,43%) a SP 500 1563,23 bodů (+0,56%). Tento širší index se tak přiblížil na dosah cca 2 bodů svého rekordního maxima z října 2007. Samozřejmě closing DJIA je dalším rekordním zápisem a jedná se již o 10 kladných seancí za sebou (nejdelší pozitivní šnůra za 16 let) a z toho blue chips index posouval již 8x za sebou svoje rekordní niveau.

Index volatility VIX na CBOE sestoupil na hodnotu 11,30 USD, tj. -0,53 USD, resp. -4,48%.

Na komoditních trzích se ropa nachází na kursu 93,24 USD za barel a zlato je na ceně 1592,30 USD za trojskou unci. Na forexu jsou cross rates EUR/USD na hranici 1,3033.

Program makroindikátorů při finálním tradingu týdne zahrnuje index spotřebitelských cen CPI za únor s očekáváním 0,5% (v jádrové podobě má činit 0,2%), dále Empire Manufacturing index (průmyslová aktivita v regionu NY) za březen s cifrou 6,50 bodů. Následují údaje o přílivu dlouhodobého kapitálu, průmyslová výroba za únor (oček. 0,4%) a využití kapacit se čeká 79,4%, nakonec to bude Un. Michigan Sentiment za březen s předpokladem 77,6 bodů. Celou dnešní session se bude prolínat určitý fenomén v podobě „quadruple witching“, což je čtyřnásobná expirace derivátových kontraktů (opce a futures na indexy a akcie). Zpravidla je tento jev spojen s vyšším zobchodovaným objemem a rovněž volatilita má tendenci být živější.

Na trzích v Asii obchodují celkem pozitivně v závěru týdne a Nikkei 225 skončil +1,45%, HangSeng je -0,49% a Shanghai Composite zavřel +0,36%.

To samé víceméně platí i o indikacích US futures, když DJIA je +8,0 bodů, Nasdaq 100 +1,50 bodů a SP 500 +0,10 bodů. Ovšem páteční session možná bude spíše opatrnější bez výraznějšího zájmu k zaujímání nových pozic přes víkend…